合资三巨头的暗战

疫情加剧了今年车市的变局，三大合资巨头之间的争斗也随之呈现出新形势。就今年1-7月三大合资巨头的批发销量来看，大众品牌虽然依旧领先，但同比出现了25%的下滑，丰田和本田以相对稳健的走势步步紧逼，三大合资巨头之间的差距正逐步缩减。

大众品牌的“霸主”地位正在遭遇挑战

对比合资三巨头今年1-7月份和最近三年的同期销量情况，我们可以清晰地看出，大众品牌销量正在逐渐下滑。今年1-7月，其累计销量为123.7万台，与排在第二名的丰田差距紧缩至41.9万台。这一现象也表明，合资品牌中，大众的“霸主”地位正在遭遇日系的挑战。

纵观今年1-7月份大众品牌国产车型的销量表现，在轿车、SUV和MPV三大细分市场中，轿车的销量虽然依旧高居三大细分市场之首，但与去年同期相比，单月销量出现了不同程度的下滑，SUV和MPV细分市场的走势则相对稳健。

盖世汽车研究院分析指出，大众品牌国产车型今年销量走低，与轿车中的爆款车型销量萎缩有关，这其中表现最为突出的是上汽大众旗下的Polo、桑塔纳和帕萨特，而一汽-大众旗下的速腾销量与去年同期相比也有所萎缩，另外，其旅行车蔚领今年以来的单月销量下滑较为严重。

业内分析人士指出，大众品牌轿车产品线的萎缩，一方面与多数产品在中国市场服役时间较长，竞争力逐步走弱有关，另一方面也与上汽大众主动调整产品线有关。据上汽大众销售有限公司总经理贾鸣镝透露，今年上半年上汽大众旗下大众品牌的市场占有率下降了一个百分点，但整体销量结构正在趋于向中高级车型靠拢，如过去大众品牌产品结构中A+级车型的销量占比为58%，如今已升至63%。“入门级产品的比例不断下降，整个品牌在向高处走的过程中，量一定是受影响的，但产品结构是在这不优化的。”贾鸣镝认为。

在SUV领域，一汽-大众旗下的探岳、探歌，上汽大众旗下的途观、途岳今年以来市场表现比较稳健。另外，在MPV市场，大众国产车型中仅有两款MPV产品在售，且均出自上汽大众旗下，分别为途安和今年5月底上市的威然。由于途安近几年在家用MPV市场没有太大起色，所以今年大众高端MPV产品威然的加入，一定程度上提振了MPV产品的市场占比。不过，现阶段，由于受产能限制，威然的体量依旧有限。

整体来看，大众品牌SUV车型的稳健与MPV车型的增量很难抵消轿车产品走低带来的销量空缺，这也是导致大众品牌销量同比出现大幅下滑的主因。就在大众品牌因轿车产品销量下滑而丢失大部分市场时，丰田和本田因双车战线在国内展现出迅猛的发展态势。

双车战略助力“两田”稳健发展

今年，乘用车市场的整体下滑并没有阻挡日系车销量的高涨，尤其是自4月份以来，丰田和本田表现出相对强劲的增速。

先来说说丰田。今年1-7月，丰田品牌国产车型累计销量为81.68万台，同比增长1.16%，这在疫情致国内车市严重下挫的大环境下显得难能可贵。

今年4月份以来，丰田在华的两家合资公司一汽丰田和广汽丰田均取得了较为优异的成绩，反映到丰田国产车型的销量走势中，我们可以清晰地看出，其4月份销量同比出现了23.22%的增幅，之后连续四个月出现正增长态势，7月销量创下了15万台的佳绩，同比增幅接近30%。

本田在华国产车型今年累计销量达到了76万台，与丰田相比有微弱差距，这主要是由于其合资公司东风本田在今年2-3月份的疫情中产能受损较大导致。不过，同样从4月份起，本田合资车型销量有了明显的提升，截至7月底，其销量连续4个月为正增长。

得益于近4个月的连续增长，丰田、本田与大众的差距愈发紧缩，这一现象在各主流细分市场中同样可见端倪。比如在A级家轿市场，卡罗拉今年1-7月份的销量已经超越了宝来、速腾，而思域和雷凌也超越了新桑塔纳；B级车市场中，凯美瑞、雅阁超越了迈腾和帕萨特；SUV领域，CR-V、RAV4、XR-V今年的累计销量均超过了途观，此外，广汽本田旗下的皓影大有后来者居上的势头。

盖世汽车研究院指出，丰田和本田在华销量高涨，主要得益于其在同一细分市场大都投放两款车型，这两款车型分属于不同的合资公司，从而形成了牢固的“双车”效应。以丰田为例，自2018年开始，一汽丰田开始削减旗下车型数量，将更多精力放在主流细分市场和TNGA产品推进上，2019年推出了亚洲龙，填补了其在B+级轿车市场的空缺，从而与广汽丰田旗下的凯美瑞形成合力，共同征战合资B级车市场。另外，本田也采取同样的策略，合资公司广汽本田于去年年底推出了皓影，填补了其多年来在紧凑型SUV领域的市场空白，如今皓影的强势表现，也印证了其作为CR-V姊妹车型的实力。

“与本田相比，丰田在双车策略上的表现更为全面，这一双车策略几乎覆盖了A0级、A级、B级轿车和SUV主流细分市场。”汽车行业观察人士夏军（化名）认为。他进一步指出，主力车型在主流细分市场的全覆盖，加上全系产品向TNGA方向更新，是丰田近两年在中国市场得以快速发展的主要原因。

合资三强内部竞争空前激烈

如果说更为严密的“双车”布局是丰田在华取得增长的主要因素，那么，终端售价的坚挺则为其创造了更高的价值。丰田在华销售的车型中，动辄出现排队购车和加价提车的现象，这一现象在汉兰达、亚洲龙等热门车型上均有体现。当然，本田也有类似现象，其畅销车型如思域、CR-V、雅阁等，在终端市场几乎没有折扣。

与“两田”的合资车型相比，大众品牌合资产品今年以来终端售价降幅较大，其中，上汽大众在今年上半年开展的“55购车节”活动中，推出了多款促销力度较大的热门产品，如帕萨特、朗逸、途观等。而一汽-大众将捷达独立出来后，与老捷达车型处于同一级别的宝来终端售价大幅下探，部分配置优惠2-3万元成普遍现象。另外，一汽-大众旗下的高尔夫、速腾、迈腾等终端优惠同样较大。

业内分析人士指出，乘用车存量竞争环境下，血拼价格并不是明智的选择，但还是有不少车企为了提升市场占有率而不断降低终端售价，这一方面反映出市场竞争的惨烈，另一方面也说明该品牌的溢价能力正在走低。夏军认为，对合资三巨头而言，大众品牌当前最应该警惕的是丰田和本田的品牌溢价能力和保值率始终较为坚挺，这直接威胁到现有用户群体对其的口碑评价。

就乘用车市场大环境来看，乘联会秘书长崔东树指出，今年1-7月主流合资品牌销量走势相对稳健，尤其是7月份，合资品牌销量同比增长4%，这其中尤以德系和日系表现最为突出。在乘用车市场中，现阶段大众在主流合资品牌中的销量和市占率依旧领先，但其在增长势头上逐渐失速，与此同时，丰田和本田则表现出相对稳健的进取态势。业内认为，当前合资品牌中三足鼎立的格局虽然没有改变，但其内部的竞争正变得空前激烈。